استخر نقدینگی به چه معنا است؟


دریافت ۳۰,۰۰۰ شیبا رایگان

lp token یا توکن نقدینگی در ارز دیجیتال چیست؟

توکن نقدینگی

امور مالی غیرمتمرکز (DeFi) نقش غیرقابل انکاری در رشد چند سال اخیر دنیای ارزهای دیجیتال داشته‌اند. اگر سال‌های ۲۰۱۶ و ۲۰۱۷ مساله روز این حوزه عرضه اولیه کوین‌های جدید (ICO) بود، در دو سال اخیر دیفای بدل به ترند روز شده است. در بطن دیفای، نقدینگی و تامین آن قرار دارد و اینکه چگونه می‌توان آن را به شیوه‌ای غیرحضانتی و غیرمتمرکز گرد آورد و به کار گرفت. اینجاست که نقش توکن نقدینگی (Liquidity Provider Token) پررنگ می‌شود. اما توکن نقدینگی یا به اختصار LP token چیست؟

بیشتر بخوانید: ICO چیست؟

استخر نقدینگی چیست؟

استخرهای نقدینگی بخش اساسی اکوسیستم دیفای و بخش مهمی از بازارسازهای خودکار (AMMs)، پروتکل‌های وام‌دهی و وام‌گیری، ییلد فارمینگ، دارایی‌های مصنوعی و بیمه روی زنجیره‌ای (On-chain‏) و بازی‌های بلاک چینی هستند.

استخر نقدینگی در واقع قرارداد هوشمندی است که مجموعه‌ای از دارایی‌های دیجیتال که در پلتفرم‌های امور مالی غیر متمرکز استفاده می‌شوند، در این قرارداد هوشمند قفل می‌شوند. عملکرد استخر شبیه یک فضای ذخیره‌سازی هوشمند است. در واقع استخرهای نقدینگی یکی از راه‌های تامین نقدینگی مورد نیاز برای پلتفرم‌های امور مالی غیر متمرکز هستند. مفهوم نقدینگی در اینجا به معنای این است که چه مقدار سرمایه در این قراردادهای هوشمند قفل شده است. اما چرا به استخرهای نقدینگی نیاز داریم؟

به سیستمی که سفارشات را با یکدیگر مطابقت می‌دهد، Matching Engine یا موتور تطابق گفته می‌شود. موتور تطابق و دفتر سفارش جزء اساسی هر صرافی متمرکز (CEX) است. این مدل برای تسهیل معاملات در صرافی‌های متمرکز بسیار مناسب بوده و امکان ایجاد بازارهای مالی پیچیده را فراهم می‌کند. اما پلتفرم‌های دیفای امکان پیاده‌سازی این روش را ندارند. چرا؟ چون ترید کردن در این پروتکل‌ها اصطلاحاً روی زنجیره انجام می‌شود.

یعنی همه اطلاعات تراکنش‌ها درون یک شبکه بلاکچین ذخیره خواهد شد، بدون اینکه یک سازمان مرکزی، بر دارایی‌های کاربران کنترل داشته باشد. مشکل اصلی اینجاست که اگر مثلاً یک صرافی مبتنی بر دفتر سفارش روی شبکه اتریوم داشته باشیم، برای ایجاد سفارش یا کنسل کردن آن یا هر نوع تعامل دیگری با اُردر بوک باید گس بپردازید که باعث افزایش چشمگیر هزینه معاملات می‌شود.

از طرف دیگر تامین نقدینگی برای تامین‌کنندگان نقدینگی هم دیگر سوددهی کافی نخواهد داشت. علاوه‌بر این، توان عملیاتی شبکه‌های بلاکچینی هنوز خیلی کم است. یعنی شبکه‌های بلاکچینی توان لازم برای معامله میلیاردها دلار رمزارز در روز را ندارند. استخرهای نقدینگی را می‌توان در صرافی‌های غیر متمرکز به‌عنوان جایگزینی برای دفتر سفارش (Order Book) در نظر گرفت.

توکن نقدینگی یا توکن lp چیست؟

ایده انقلابی نخست برای زدودن تمرکز از نهادهای مالی بر بستر بلاک چین، از صرافی‌ها شروع شد. صرافی یونی سواپ اگرچه اولین صرافی ارزهای دیجیتال نبود که با گذشتن از مدل دفتر سفارش (orderbook)، به مدل بازارساز خودکار (AMM) رو آورد (صرافی بنکور پیش‌تر این کار را انجام داده بود) لیکن اولین نهادی بود که موانع تمرکزگرایی و لیست شدن جفت ارزها را از سر راه برداشت و آن را در قالبی ساده و کاربرپسند ارائه داد.

طبق این مدل یا به تعبیری دقیق‌تر مدل بازارساز تابع ثابت (Constant Function Market Maker) رابطه بین تعداد دو دارایی دیجیتال با تابعی ثابت به نمایش در می‌آید. در این روش کاربران با در اختیار قرار دادن نقدینگی خود در استخرهای نقدینگی صرافی (به شکل غیرحضانتی)، کارایی سیستم را ممکن می‌سازند و در عوض از مشوق‌های مالی به شکل درصدی از تراکنش‌های انجام شده بهره‌مند می‌شوند.

توکن نقدینگی را می‌توان نوعی رسید تامین نقدینگی دانست. پس از تامین نقدینگی یک استخر، قرارداد هوشمند متولی با توجه به مقدار نقدینگی کاربر در قیاس با حجم نقدینگی استخر، به او تعدادی توکن نقدینگی می‌دهد که نشان‌دهنده سهم او از نقدینگی استخر است. برای خارج کردن نقدینگی و دریافت بخش یا تمام اصل سرمایه و پاداش حاصل، این عمل در جهت مخالف تکرار می‌شود؛ یعنی Lp token از کیف پول تامین‌کننده نقدینگی به قرارداد هوشمند ارسال شده و سرمایه و پاداش به آدرس وی واریز می‌گردد.

LP توکن چگونه کار می‌کند؟

توکن‌های نقدینگی عموما فرق چندانی با دیگر توکن‌های رایج شبکه‌های خود ندارند. برای مثال توکن‌های نقدینگی سوشی سواپ و یونی سواپ v2 از استاندارد ERC-20 شبکه اتریوم و توکن‌های استخرهای نقدینگی صرافی پنکیک سواپ از استاندارد BEP-20 زنجیره هوشمند بایننس پیروی می‌کنند. یونی سواپ v3 تغییرات گسترده‌ای نسبت به نسخه‌های قبلی داشته است و سهم و پوزیشن دارایی‌های تامین‌کنندگان نقدینگی در آن منحصر به فرد است. بنا بر این توکن LP هر تامین‌کننده به شکل توکن غیر مثلی (NFT) ایجاد می‌شود.

بیشتر بخوانید: بازی های NFT

از آن جا که سهم او اکنون نیمی از موجودی جدید استخر است، این مساله باید در مقدار LP توکن او نیز لحاظ شود. بنابراین قرارداد هوشمند این استخر،‌ ۵۰ توکن ETH-DAI LP جدید ایجاد (mint) کرده و به وی پرداخت می‌کند. حال تعداد توکن‌های نقدینگی او (۵۰ عدد از ۱۰۰ عدد کلی) نمایانگر سهم وی از نقدینگی استخر خواهد بود. حال تصور کنید پس از مدتی، تامین‌کننده تمثیلی ما تصمیم می‌گیرد نقدینگی خود را از استخر برداشت کند. در طی این مدت تامین‌کننده جدیدی به استخر اضافه نشده، اما به دلیل افزوده شدن کارمزد انتقال پلتفرم به استخر، موجودی کمی افزایش پیدا کرده است.

لیکوییدیتی پول (Liquidity Pool) حالا محتوی ۱۰,۵۰۰ دای و ۱۰.۵ اتر است. با توجه به اینکه تامین‌کننده نقدینگی همچنان مالک نیمی از نقدینگی استخر است، با تحویل ۵۰ توکن نقدینگی خود، نیمی از موجودی استخر را دریافت می‌کند که شامل سرمایه اولیه به علاوه سهمش از هزینه‌های تراکنش است. ۵۰ توکن نقدینگی تحویلی، توسط قرارداد هوشمند سوزانده می‌شود و تعداد کل توکن‌های نقدینگی در گردش به عدد ۵۰ کاهش پیدا می‌کند.

حمله خون‌آشام (Vampire Attack) چیست؟

سال ۲۰۲۰، سال شکوفایی دیفای بود و هر روز پروژه‌ای جدید پا به عرصه وجود می‌گذاشت. در اواخر آگوست (اوایل شهریور ۱۳۹۹) صرافی غیرمتمرکز جدیدی برای رقابت با یونی سواپ ایجاد شد. این صرافی که با فورک کردن کدهای یونی سواپ به وجود آمده بود، سوشی سواپ نام داشت. نقشه سوشی سواپ برای افزایش سهم بازار خود، نقشه‌ای بدیع و جاه‌طلبانه بود. یونی سواپ که تا آن زمان توکن کاربردی خود (توکن UNI) را نداشت، تنها مشوق مالی‌اش برای تامین‌کنندگان نقدینگی پرشمارش به شکل سهم هزینه تراکنش بود.

سوشی سواپ با ایجاد توکن سوشی (SUSHI) و با وعده پرداخت این توکن به دارندگان توکن‌های نقدینگی صرافی یونی سواپ، موفق شد در مدت کوتاهی حجم زیادی از توکن‌های نقدینگی یونی سواپ را در پلتفرم خود قفل کند. طی تنها یک هفته، بیش از یک میلیارد دلار توکن نقدینگی در این پلتفرم استیک شد. حال نوبت مرحله بعدی حمله بود.

در این مرحله با قول ادامه یافتن پاداش‌های جذاب به شکل توکن سوشی علاوه بر پاداش هزینه تراکنش، نوبت آن بود که علاوه بر نقدینگی، حجم معاملات یونی سواپ نیز در معرض دستبرد قرار گیرد. با توسعه قرارداد هوشمندی برای انتقال نقدینگی، کاربران می‌توانستند با سپردن توکن‌های نقدینگی خود به این قرارداد و فشردن یک دکمه، به راحتی نقدینگی خود را از صرافی یونی سواپ به سوشی سواپ منتقل کنند. سوشی سواپ موفق شد بدین ترتیب بیش از ۸۰۰ میلیون دلار از سرمایه بزرگترین رقیبش را تصاحب کند و البته منجر به تغییر گسترده‌ای در پلتفرم یونی سواپ شود.

موارد استفاده lp token چیست؟

با توجه به سیال بودن فراوان نقدینگی در فضای دیفای و استفاده چند باره از نقدینگی قفل شده در یک استخر نقدینگی، کاربردهای بسیاری در گذر زمان برای این توکن‌ها پیشنهاد و عملی شده که برخی از آن‌ها را با هم مرور می‌کنیم:

استفاده به عنوان گواه مالکیت نقدینگی و دریافت فی تراکنش

همان‌طور که پیش‌تر توضیح دادیم، این ابتدایی‌ترین کارکرد این توکن‌هاست. صرافی‌های غیرمتمرکز مختلف درصد‌های متفاوتی دریافت می‌کنند و جفت ارزهای مختلف حجم معاملاتی متفاوتی دارند. میزان دریافتی تامین‌کننده بسته به حجم معاملات و سهم او از استخر متفاوت خواهد بود. همچنین خطر ضرر ناپایدار (Impermanent Loss) به خصوص برای جفت ارزهایی که قیمت آن‌ها رابطه معکوس با یکدیگر دارد، بیشتر است.

سرمایه‌گذاری در تجمیع‌کننده/بهینه‌کننده‌های سود

پاداش ارائه شده در مزارع کشت سود صرافی‌ها در بسیاری از مواقع قابلیت بهره‌گیری از واریز مجدد سود به اصل موجودی (تبدیل بهره ساده به بهره مرکب) را ندارند. این سرویس‌ها با بهینه کردن خودکار بر اساس شرایط هر پلتفرم (هزینه گس شبکه، توالی زمانی پرداخت سود و…)، سود شما را بهبود می‌بخشند. از سرویس‌هایی همچون آکروپولیس و بیفی فایننس می‌توان به عنوان نمونه نام برد.

استفاده به عنوان وثیقه در پروتکل‌های وام‌دهی

توکن‌های نقدینگی پلتفرم‌های محبوب را می‌توان در برخی از پروتکل‌های وام‌دهی به عنوان وثیقه استفاده کرد و از سود آن استفاده کرد یا متناسب با سرمایه سپرده‌گذاری شده، وام دریافت کرد. برای مثال سرویس آوه (َave) و Cream از توکن‌های نقدینگی صرافی‌های یونی سواپ، بالانسر و پنکیک سواپ پشتیبانی می‌کنند.

جمع‌بندی

صرافی‌های غیرمتمرکز در کنار DAOها، سرویس‌های وام‌دهی، بازارهای پولی، بازار مشتقه، فروشگاه‌های NFT و غیره تشکیل موج نویی از امور مالی غیرمتمرکز را می‌دهند که گویی قصد ندارد به همین سادگی‌ها متوقف شود. در بطن این جریان، نقدینگی و حفظ سیالیت آن، مساله‌ای مهم و حیاتی است. توکن‌های نقدینگی در کنار بسیاری از نوآوری‌های دیگر، به حفظ جریان سرمایه و منتفع شدن عوامل شرکت‌کننده در دیفای کمک شایانی می کنند.

تجربه شما از توکن‌های نقدینگی چیست؟ آیا تاکنون به عنوان تامین‌کننده نقدینگی نقش ایفا کرده‌اید؟ تجربه خود را با ما در میان بگذارید.

استخر نقدینگی در دیفای چیست و چگونه کار می کند؟

استخر نقدینگی

استخر نقدینگی یکی از فناوری های بنیادی موجود در اکوسیستم دیفای (DeFi) است. استخرهای نقدینگی بخشی اساسی از بازارسازهای خودکار (AMM) ، پروتکل های وام ، بیمه های زنجیره ای و بازی های مبتنی بر بلاکچین هستند.

ایده این فناوری کاملاً ساده است. استخر نقدینگی اساساً وجوهی است که در یک انبوه دیجیتالی بزرگ جمع آوری می شود. اما می توان با این وجوه چه کاری انجام داد؟

معرفی

امور مالی غیرمتمرکز (DeFi) انقلابی در فعالیتهای موجود ایجاد کرده است. اکنون حجم معاملات صرافی های غیرمتمرکزبه طور معنی داری می تواند با صرافی های متمرکز رقابت کند. از دسامبر سال ۲۰۲۰ ، تقریباً ۱۵ میلیارد دلار دارایی در پروتکل های DeFi قفل شده است.

اما چه چیزی این همه گسترش و پیشرفت را ممکن می کند؟ یکی از فن آوری های اساسی در پس همه این پیشرفت ها ، استخر نقدینگی است.

استخر نقدینگی چیست؟

استخر نقدینگی مجموعه وجوهی است که در یک قرارداد هوشمند قفل شده است. استخرهای نقدینگی برای تسهیل معاملات غیرمتمرکز ، وام دهی و بسیاری از عملکردهای دیگر مورد استفاده قرار می گیرند که بعداً بررسی خواهیم کرد.

استخرهای نقدینگی ستون فقرات بسیاری از صرافی های غیرمتمرکز (DEX) مانند Uniswap هستند. کاربرانی که تامین کنندگان نقدینگی (LP) نامیده می شوند ، برای ایجاد بازار در استخر استخر نقدینگی به چه معنا است؟ ، ارزهای مورد نیاز و نسبت جفت ارز آن را فراهم می کنند.

تامین کنندگان نقدینگی در ازای تأمین وجوه و متناسب با سهم خود از کل نقدینگی ، از معاملاتی که در استخر اتفاق می افتد ، کارمزد می گیرند. از آنجا که هرکسی می تواند تأمین کننده نقدینگی باشد ، بازارسازهای خودکار یا AMM ها بازار را در دسترس همه قرار داده اند.

یکی از اولین پروتکل هایی که از استخرهای نقدینگی استفاد کرد ، Bancor بود. اما مفهوم استخر نقدینگی با محبوبیت Uniswap مورد توجه بیشتری قرار گرفت. برخی دیگر از صرافی های معروف که از استخرهای نقدینگی در اتریوم استفاده می کنند، عبارتند از: سوشی سواپ ، کرو و بالانسر.

استخرهای نقدینگی چگونه کار می کنند؟

بازارسازهای خودکار (AMM) روند انجام کارها را تغییر داده اند. AMM ها نوآوری قابل توجهی هستند که امکان معاملات درون زنجیره ای و بدون نیاز به دفتر سفارش را فراهم می کنند و برای انجام معاملات به هیچ یک از طرفین به صورت مستقیم احتیاج نیست.

شما می توانید یک صرافی با دفتر سفارش را به صورت نظیر به نظیر تصور کنید ، جایی که خریداران و فروشندگان توسط دفتر سفارش به یکدیگر متصل می شوند. به عنوان مثال ، تجارت در Binance DEX نظیر به نظیر است زیرا معاملات مستقیماً بین کیف پول های کاربران انجام می شود. خرید و فروش با استفاده از AMM متفاوت است. می توانید معامله در AMM را به عنوان نظیر به قرارداد در نظر بگیرید.

هنگام انجام معامله در AMM ، شما طرف مقابلی در معامله ندارید. در عوض شما معامله را با نقدینگی موجود در استخر نقدینگی انجام می دهید. برای یک خریدار ، در آن لحظه خاص نیازی به فروشنده نیست و فقط لازم است که نقدینگی کافی در استخر وجود داشته باشد.

استخرهای نقدینگی برای چه مواردی استفاده می شوند؟

یکی از موارد استفاده استخرهای نقدینگی ، استخراج نقدینگی است. استخرهای نقدینگی اساس سیستم عامل های خودکار کسب بازده هستند. جایی که کاربران وجوه خود را به استخرهایی واریز می کنند که برای کسب بازده استفاده می شوند.

توزیع توکن های جدید یک مشکل بسیار رایج برای پروژه های رمزنگاری است. استخراج نقدینگی یکی از موفقیت آمیزترین رویکردها برای حل این مشکل بوده است. اساساً توکن ها با استفاده از یک الگوریتم بین کاربرانی توزیع می شوند که توکن های خود را در یک استخر نقدینگی قرار می دهند. سپس ، توکن های ضرب شده متناسب با سهم هر کاربر از استخر ، بین آن ها توزیع می شود.

می توانیم به نظرسنجی برای اتخاذ تصمیمات یک پروتکل نیز به عنوان یک مورد استفاده فکر کنیم. اگر وجوه در استخر جمع آوری شود ، شرکت کنندگان می توانند به دنبال رسیدن به یک هدف مشترک که برای پروتکل مهم می باشد، همکاری کنند.

از بخش های جدید DeFi ، می توان به بیمه در برابر ریسک قرارداد هوشمند اشاره کرد. بخش مهمی از اجرای این بیمه نیز توسط استخرهای نقدینگی تأمین می شود.

یکی دیگر از کاربردهای جالب توجه استخرهای نقدینگی ، استفاده از tranch است. این مفهوم از امور مالی سنتی گرفته شده و شامل تقسیم محصولات مالی بر اساس ریسک و بازده آنها است. همانطور که انتظار داشتید ، این ویژگی به تامین گنندگان نقدینگی اجازه می دهد تا مدل های ریسک و بازده سفارشی خود را انتخاب کنند.

همچنین ایجاد دارایی های مصنوعی در بلاکچین نیز به استخر نقدینگی متکی است.

ریسک های مربوط به استخرهای نقدینگی

اگر نقدینگی را برای AMMها تامین کنید ، باید از مفهومی به نام ضرر ناپایدار مطلع باشید. باید بدانید که هنگامی که نقدینگی به AMM واریز شود ، امکان کم شدن ارزش دارایی وجود دارد. اگر نقدینگی یک AMM را تأمین می کنید ، احتمالاً در معرض ضرر ناپایدار هستید. این ضرر گاهی اوقات می تواند کم باشد و گاهی اوقات می تواند بسیار زیاد باشد.

نکته دیگری که باید به خاطر بسپارید ، ریسک های قرارداد هوشمند است. وقتی وجوه خود را به یک استخر نقدینگی واریز می کنید ، این وجوه در اختیار استخر است. در حالی که از نظر فنی هیچ واسطه ای مالکیت وجوه شما را در دست ندارد ، اما می توان قرارداد هوشمند را متولی آن وجوه دانست.

همچنین مراقب پروژه هایی باشید که توسعه دهندگان اجازه تغییر قوانین حاکم بر استخر را دارند. گاهی اوقات ، توسعه دهندگان می توانند یک کلید مدیریتی یا برخی از دسترسی های مخصوص را در کد قرارداد هوشمند داشته باشند. این مسئله می تواند آنها را قادر به انجام کارهای مخربی مانند کنترل منابع مالی موجود در استخر کند.

سخن پایانی

استخر نقدینگی یکی از اصلی ترین فناوری های موجود در DeFi است. این استخرها معاملات غیرمتمرکز ، سیستم وام دهی ، کسب بازده و موارد دیگر را امکان پذیر می کنند. این قراردادهای هوشمند تقریباً در هر قسمت از DeFi تأمین می شوند و به احتمال زیاد ، در ادامه پیشرفت زیادی خواهند داشت.

مهندس بختیار آهنی

بختیار آهنی کارشناسی ارشد هوش مصنوعی، ۱۸ سال سابقه برنامه نویسی، هم بنیان گذار کریپتوتانگ و مدیرمسئول پایگاه تحلیلی کارآفرینان کردستان است.

۵ سال هست که تمام تمرکز خود را روی بازار رمزارزها گذاشتم و در حال توسعه کریپتوتانگ و ساخت یک پلتفرم تخصصی برای ارزیابی پروژه های رمزارزی هستم.

صرافی یونی سواپ چیست؟ معرفی کامل صرافی UniSwap

Uniswap exchange

صرافی‌های متمرکز سال‌ها ستون اصلی بازار ارزهای دیجیتال بودند. این نوع صرافی‌ها تسویه حساب سریع، حجم معاملات و نقدینگی بالایی را ارائه می‌دهند. با این حال، بعدها دنیایی موازی در قالب پروتکل‌های بدون نیاز به اعتماد (Trustless) نیز ساخته شد؛ صرافی‌های غیرمتمرکزی (DEX) که نیازی به واسطه یا متولی برای تسهیل معاملات ندارند. یکی از پیشگامان پلتفرم‌های معاملاتی غیرمتمرکز، صرافی یونی سواپ (UniSwap) است.

دریافت ۳۰,۰۰۰ شیبا رایگان

یونی سواپ مجموعه‌ای از برنامه‌های رایانه‌ای است که روی بلاکچین اتریوم اجرا می‌شود و امکان مبادله توکن‌ها به صورت غیرمتمرکز را فراهم می‌کند. در این صرافی معامله‌گران می‌توانند بدون نیاز به اعتماد به دیگران، توکن‌های مبتنی بر اتریوم را مبادله کنند. در همین حال، هرکسی می‌تواند ارزهای دیجیتال خود را به ذخایر خاصی که استخرهای نقدینگی نام دارند، وام دهد و در ازای تأمین نقدینگی این استخرها، پاداش دریافت ‌کند.

اما این تک شاخ جادویی چگونه یک توکن را به توکن دیگر تبدیل می‌کند؟ UniSwap چگونه کار می‌کند؟ برای استفاده از یونی سواپ به چه چیزی نیاز داریم؟ برای یافتن پاسخ این سؤال‌ها، تا انتهای این مطلب با ما همراه باشید.

صرافی یونی سواپ چیست؟

صرافی یونی سواپ

یونی سواپ یک پروتکل معاملاتی متن باز و غیرمتمرکز است که روی اتریوم ساخته شده است. به طور دقیق‌تر، UniSwap یک پروتکل نقدینگی خودکار است. در این صرافی به هیچ دفتر سفارش یا نهاد متمرکزی برای انجام معاملات نیاز نیست. صرافی یونی سواپ به کاربران اجازه می‌دهد که بدون واسطه و با درجه بالایی از غیرمتمرکز بودن و مقاومت در برابر سانسور، معاملات خود را انجام دهند.

اما معاملات بدون دفتر سفارش چگونه انجام می‌شوند؟ در پاسخ این سؤال باید بگوییم که مدل صرافی یونی سواپ به این صورت است که نقدینگی مورد نیاز توسط تأمین‌کنندگان نقدینگی تأمین می‌شود. این سیستم یک مکانیزم قیمت‌گذاری غیرمتمرکز را ارائه می‌دهد که عدم وجود دفتر سفارش را حل می‌کند.

از آنجایی که UniSwap یک پروتکل غیرمتمرکز است، هیچ فرآیند لیست شدنی در آن وجود ندارد. بنابراین، تا زمانی که نقدینگی کافی در دسترس معامله‌گران باشد، هر توکن ERC-20 می‌تواند بر بستر این پلتفرم راه‌اندازی و مبادله شود. در نتیجه، در یونی سواپ کارمزد لیست شدن توکن‌ها از کاربران کسر نمی‌شود.

پروتکل یونی سواپ توسط هایدن آدامز (Hayden Adams) در سال ۲۰۱۸ میلادی ایجاد شد. اما فناوری زیربنایی که الهام‌بخش توسعه این پلتفرم بود، در ابتدا توسط ویتالیک بوترین (Vitalik Buterin)، خالق و هم‌بنیانگذار اتریوم، مطرح شد.

صرافی یونی سواپ چگونه کار می‌کند؟

یونی سواپ هیچ دفتر سفارشی ندارد و از معماری سنتی صرافی‌های دیجیتال معمول استفاده نمی‌کند. صرافی یونی سواپ بر مبنای مدلی به نام بازارساز محصول ثابت (Constant Product Market Maker) که نوعی از مدل بازارساز خودکار (AMM) است، کار می‌کند.

بازارسازهای خودکار مجموعه‌ای از قراردادهای هوشمند هستند که ذخایر نقدینگی مورد نیاز برای معامله‌گران جهت خرید و فروش توکن‌ها را نگهداری می‌کنند.

صرافی یونی سواپ

این ذخایر توسط تأمین‌کنندگان نقدینگی تأمین می‌شوند. هرکسی می‌تواند با سپرده‌گذاری مقداری وجه معادل دو توکن در استخرهای نقدینگی، به یک تأمین‌کننده نقدینگی تبدیل شود. در مقابل، کارمزد پرداختی به استخرها توسط معامله‌گران، با توجه به سهم تأمین‌کنندگان نقدینگی در استخر، میان آنها توزیع می‌شود.

بیایید با جزئیات بیشتری به نحوه عملکرد صرافی یونی سواپ بپردازیم.

تأمین‌کنندگان نقدینگی باید معادل دو توکن در استخرها سپرده‌گذاری کنند. این دو توکن می‌توانند یک اتریوم (ETH) و یک استخر نقدینگی به چه معنا است؟ توکن ERC-20 و یا دو توکن ERC-20 باشند. این استخرها معمولاً از استیبل کوین‌هایی مانند دای (DAI)، یواس‌دی کوین (USDC) یا تتر (USDT) پر شده‌اند، اما هیچ الزامی در این رابطه وجود ندارد. در مقابل، تأمین‌کنندگان نقدینگی توکن نقدینگی دریافت می‌کنند که نشان‌دهنده سهم آنها از کل حجم نقدینگی یک استخر است. این توکن‌های نقدینگی را می‌توان بابت سهمی که تأمین‌کننده نقدینگی در استخر دارد، بازخرید کرد.

برای مثال، استخر نقدینگی ETH/USDT را در نظر بگیرید. ما ETHهای موجود در استخر را x و USDTهای موجود را y می‌نامیم. یونی سواپ این دو مقدار را می‌گیرد و برای محاسبه کل نقدینگی موجود در استخر، آنها را در هم ضرب می‌کند. نتیجه این محاسبه را k می‌نامیم. بر اساس ایده اصلی UniSwap، مقدار k باید ثابت بماند، به این معنی که نقدینگی کل در استخر ثابت است. بنابراین، فرمول کل نقدینگی یک استخر به صورت زیر است:

وقتی کاربری می‌خواهد معامله کند، چه اتفاقی می‌افتد؟

فرض کنید کاربری با استفاده از استخر نقدینگی ETH/USDT، یک ETH را به قیمت ۳۰۰۰ USDT خریداری می‌کند. با انجام این کار، مقدار USDTهای موجود در استخر افزایش و تعداد ETHهای موجود کاهش می‌یابد. همچنین، از آنجایی که با انجام این معامله، تعداد ETH کمتری برای معامله در استخر باقی می‌ماند و از طرفی، نقدینگی کل (k) باید ثابت بماند، قیمت این ارز دیجیتال افزایش می‌یابد. این مکانیسمی است که قیمت را تعیین می‌کند. در نهایت، قیمت پرداختی برای ETHهای موجود بر اساس میزان تغییر نسبت بین x و y در یک معامله، تعیین خواهد شد.

لازم به ذکر است که این مدل مقیاس خطی ندارد. در واقع، هرچه یک سفارش بزرگ‌تر باشد، تعادل بین x و y بیشتر تغییر می‌کند. به این معنا که سفارش‌های بزرگ‌تر در مقایسه با سفارش‌های کوچک‌تر به صورت نمایی گران‌تر می‌شوند و این موضوع، منجر به اسلیپیج (Slippage) بیشتر و بیشتر می‌شود. این بدان معنا است که هرچه حجم نقدینگی در یک استخر بیشتر باشد، پردازش سفارش‌های بزرگ‌تر آسان‌تر است. چرا؟ چون در این حالت، تغییر نسبت بین x و y کمتر است.

ویژگی‌های صرافی یونی سواپ

فناوری پشت UniSwap تاکنون چندین بار ارتقا یافته و این صرافی همیشه در حال ارائه قابلیت‌های جدیدی است. در ادامه، مهم‌ترین ویژگی‌های نسخه سوم صرافی یونی سواپ را مرور کنیم.

افزایش بازدهی سرمایه

صرافی یونی سواپ

یکی از مهم‌ترین ویژگی‌های نسخه سوم صرافی یونی سواپ مربوط به بازدهی سرمایه است. بیشتر بازارسازهای خودکار از لحاظ سرمایه بسیار ناکارآمد هستند؛ یعنی بیشتر وجوهی که در آنها وجود دارد، مورد استفاده قرار نمی‌گیرد. این به دلیل ویژگی ذاتی مدل x * y = k است که در بخش قبلی مورد بحث قرار گرفت. به صورت ساده‌تر، هرچه نقدینگی بیشتری در استخر وجود داشته باشد، سیستم می‌تواند سفارش‌های بزرگ‌تری را در محدوده قیمتی بالاتر پشتیبانی و پردازش کند.

با این حال، تأمین‌کنندگان نقدینگی در این استخرها اساساً نقدینگی را برای منحنی (محدوده) قیمتی بین صفر تا بی‌نهایت تأمین می‌کنند. فرض کنید بیشتر معاملات در یک محدوده قیمتی خاص انجام شوند. در این صورت، آن دسته از دارایی‌هایی که در آن بخش از منحنی قیمتی معامله‌ای انجام نشده است، بلااستفاده باقی می‌مانند. این بدان معنا است که فقط درصد کمی از کل بودجه تأمین‌کننده نقدینگی برای وی کارمزد دریافت می‌کند.

به عنوان مثال، فرض کنید در پلتفرم UniSwap حدود ۵ میلیارد دلار نقدینگی قفل شده است، در حالی که این صرافی روزانه تنها حدود ۱ میلیارد دلار تراکنش انجام می‌دهد.

این مشکل در نسخه سوم صرافی یونی سواپ رفع شده است؛ به این صورت که تأمین‌کنندگان نقدینگی اکنون می‌توانند محدوده قیمتی دارایی مورد نظر خود را انتخاب و به عبارتی، کل سرمایه خود را در یک محدوده قیمتی خاص سپرده‌گذاری ‌کنند. به این ترتیب، نه تنها کسری از دارایی‌های سپرده‌گذاری‌شده، بلکه کل مبلغ برای تأمین‌کننده نقدینگی بازدهی به همراه دارد.

نقدینگی غیر قابل تعویض

همان‌طور که گفته شد، هر سپرده‌گذار می‌تواند محدوده قیمتی مورد نظر خود را برای تأمین کردن نقدینگی آن بازه تعیین کند. بنابراین، موقعیت هر تأمین‌کننده نقدینگی منحصربه‌فرد است و دیگر قابل تعویض نیست. در نتیجه، موقعیت هر تأمین‌کننده نقدینگی در UniSwap را می‌توان با یک توکن غیر قابل تعویض (NFT) نشان داد.

یکی از مزایای نشان دادن موقعیت تأمین‌کننده نقدینگی با توکن‌های NFT این است که از این توکن‌ها می‌توان در سایر پروتکل‌های دیفای استفاده کرد.

اجرا شدن یونی سواپ روی راهکارهای لایه دوم

در یک سال گذشته، کارمزد انجام تراکنش‌ها در شبکه اتریوم افزایش چشمگیری داشته است. این موضوع باعث شده که UniSwap برای بسیاری از کاربران کوچک‌تر از لحاظ اقتصادی غیرقابل‌استفاده باشد.

خبر خوب اینکه، نسخه سوم یونی سواپ روی یک راه‌حل مقیاس‌پذیری لایه دوم به نام رول آپ اپتیمیستیک (Optimistic rollup) نیز اجرا می‌شود. این یک روش عالی برای استفاده از راهکارهای مقیاس‌پذیری و قراردادهای هوشمند است، در حالی که هنوز از امنیت شبکه اصلی اتریوم نیز بهره‌مند می‌شوید. اجرای صرافی یونی سواپ روی این رول آپ منجر به افزایش قابل‌توجه توان پردازش تراکنش‌ها و کارمزد استخر نقدینگی به چه معنا است؟ بسیار کمتر برای کاربران شده است.

صرافی UniSwap چگونه درآمدزایی می‌کند؟

Uniswap

صرافی یونی سواپ درآمدزایی نمی‌کند. UniSwap یک پروتکل غیرمتمرکز است که توسط پارادایم (Paradigm) –یک شرکت سرمایه‌گذاری و صندوق پوشش ریسک مبتنی بر ارز دیجیتال– پشتیبانی می‌شود. همه کارمزدها میان تأمین‌کنندگان نقدینگی توزیع می‌شوند و هیچ یک از بنیانگذاران از معاملات انجام‌شده در این پروتکل، بهره‌ای برای خود برنمی‌دارند.

در حال حاضر، کارمزدی که به تأمین‌کنندگان نقدینگی پرداخت می‌شود، ۰٫۳ درصد از هر تراکنش است. به طور پیش‌فرض، این کارمزدها به استخرهای نقدینگی اضافه می‌شوند، اما تأمین‌کنندگان نقدینگی می‌توانند در هر زمان از آنها استفاده کنند.

در این میان، ممکن است بخشی از کارمزدها نیز به توسعه‌های آتی UniSwap اختصاص داده شود.

چگونه از صرافی یونی سواپ استفاده کنیم؟

Uniswap

یونی سواپ یک پروتکل متن باز است؛ به این معنا که هر کسی می‌تواند برنامه فرانت‌اند (frontend) خود را برای آن ایجاد کند. با این حال، رایج‌ترین برنامه‌های مورد استفاده برای انجام معاملات، app.uniswap.org یا uniswap.exchange هستند.

برای استفاده از صرافی یونی سواپ مراحل زیر را دنبال کنید:

  • به رابط یونی سواپ بروید.
  • کیف پول خود را وصل کنید. می‌توانید از کیف پول متامسک (MetaMask)، تراست والت (Trust Wallet) یا هر کیف پول دیگری که از توکن‌های مبتنی بر اتریوم پشتیبانی می‌کند، استفاده کنید.
  • توکنی را که می‌خواهید آن را مبادله کنید، انتخاب کنید.
  • توکنی را که می‌خواهید با آن مبادله کنید، انتخاب کنید.
  • روی گزینه Swap (مبادله) کلیک کنید.
  • در این مرحله، پیش‌نمایش تراکنش خود را در یک پنجره بازشو مشاهده خواهید کرد.
  • درخواست انجام تراکنش را در کیف پول خود تأیید کنید.
  • منتظر بمانید تا تراکنش‌ شما در بلاکچین اتریوم تأیید شود. می‌توانید وضعیت تراکنش خود را از طریق سایت اتراسکن (Etherscan) پیگیری کنید.

نکته‌ای که توجه به آن بسیار حائز اهمیت است، باز بودن این صرافی برای کاربران ایرانی و عدم نیاز به نرم ‌افزار تغییر IP است. البته از طریق کیف پول تراست والت و ورود به بخش اپلیکیشن‌ های غیر متمرکز هم می‌توان وارد این صرافی شد و توکن‌های مورد نظر خود را مبادله کرد.

توکن یونی سواپ (UNI)

ارز دیجیتال UNI توکن اصلی پروتکل یونی سواپ است که به دارندگان خود، امکان مشارکت در شبکه را می‌دهد. این بدان معنا است که دارندگان توکن UNI می‌توانند به تغییرات این پروتکل رأی دهند.

Uniswap

حداکثر عرضه توکن UNI، یک میلیارد واحد است که همه آنها در همان ابتدا ضرب شده‌اند. ۶۰ درصد از این توکن‌ها میان اعضای جامعه UniSwap توزیع می‌شود، در حالی که ۴۰ درصد دیگر در طول چهار سال در اختیار اعضای تیم، سرمایه‌گذاران و مشاوران قرار می‌گیرد.

بخشی از توزیع توکن‌های UNI در میان اعضای جامعه یونی سواپ از طریق استخراج نقدینگی اتفاق می‌افتد؛ یعنی توکن‌های UNI میان افرادی که نقدینگی استخرهای ETH/USDT، ETH/USDC، ETH/DAI و ETH/WBTC در شبکه یونی سواپ را تأمین کنند، توزیع خواهند شد.

اما اعضای جامعه یونی سواپ چه کسانی هستند؟ در جواب این سؤال باید بگوییم هر آدرس اتریومی که با قراردادهای یونی سواپ تعامل داشته باشد، یکی از اعضای جامعه UniSwap به شمار می‌رود.

سخن پایانی

یونی سواپ یک پروتکل مبادلاتی نوآورانه است که روی شبکه اتریوم ساخته شده است. این صرافی غیر متمرکز به هر کسی که کیف پول اتریوم دارد، اجازه می‌دهد که بدون دخالت اعضای مرکزی، به مبادله توکن‌های خود بپردازند.

در حالی که این صرافی هنوز محدودیت‌هایی دارد، اما همچنان خدمات هیجان‌انگیزی برای مبادله توکن‌ها به صورت بدون نیاز به اعتماد ارائه می‌دهد و همواره به دنبال توسعه بیشتر و بهبود خدمات خود است. انتظار می‌رود با راه‌اندازی کامل شبکه مقیاس‌پذیر اتریوم ۲.۰، یونی سواپ نیز از مزایای این شبکه بهره‌مند شود.

این مقاله صرفاً جنبه آموزشی دارد و به هیچ عنوان به معنی توصیه به سرمایه گذاری یا خرید و فروش در این صرافی نیست.

زپ Zap به چه معنا است و چه کاربردی دارد؟/zapping در دیفای چیست؟

زپ

یکی از اصطلاحات فضای مالی ارز های دیجیتال که کاربران با آن مواجه میشوند. کلمه زپ Zap است. در این مقاله از سایت جامع فیبودکس با مفهوم زپ در ارز های دیجیتال آشنا میشویم. و به سوالاتی نظیر زپ چیست و چه کاربردی در ارزهای دیجیتال دارد؟ و همچنین چه پلتفرم هایی از زپ استفاده میکنند پاسخ خواهیم داد. با ما همراه باشید تا در ادامه به نتایج مورد نظر دست یابیم.

Zap در معنای لغوی خود به “حذف بخشی از مسیر یا فرایند” اشاره دارد. که این معنا در مورد زپ در دیفای هم صدق میکند. در حوزه مالی دیفای زپ نیز معنا پیدا میکند. که به معنای لغوی اش هم کم بی ارتباط نیست.

زپ در دیفای چه معنایی دارد؟

حوزه مالی دیفای یک بخش از خانواده کریپتوکارنسی است. که تلاش میکند تمامی فعالیت های مالی مانند انواع سرمایه گذاری ها، وام و… را به انجام برساند.

کاربران خانواده مالی کریپتوکارنسی میتوانند به انتخاب خود از این بستر درآمد زایی کنند. دیفای نیز مانند سایر بخش های دیگر ارز های دیجیتال رو به تکامل است. و هر روز قایلیت ها و راهکار های جدیدی را به سبب تسهیل فرایند سرمایه گذاری و … ارائه میدهد.

یکی از این قابلیت ها سرمایه گذاری از طریق تزریق دارایی و سپرده گذاری و در عوض دریافت کارمزد به سبب تامین نقدینگی است. این کار در نظام مالی متمرکز مانند بانک ها و … توسط واسطه ها به انجام میرسد.

اما در دیفای این بخش به دست خود افراد است. و آنها کار های مشارکت خود را به انجام میرسانند. تا با این کار به اصلاح دیفای را “کاربر محور” کرده باشد.

زپ Zap برای حل چه مشکلی در روند سرمایه گذاری و تامین نقدینگی دیفای طراحی شده است؟

کرو فایننس (Curve Finance) یه عنوان یک پلتفرم ارائه دهنده خدمات و امور مالی غیر متمرکز دیفای و مناسب برای تبادل استیبل کوین ها است. 3Pool یکی از این سرویس ها است که با نام “سرویس سه گانه” در دسترس کاربران قرار دارد.

کاربران برای شروع فعالیت مالی خود میبایست دارایی خود را که به شکل USDC ،DAI و USDT در کیف پول آنها است. در استخر نقدینگی واریز کنند. تا روند کاری آنها شکل بگیرد.

حال کاربر با این تنوع مالی که در نیای مجازی کریپتوکارنسی وجود دارد. دارایی هایی جز این موارد و کیف پول خود داشت. چگونه میتواند آنها را تبدیل و مشارکت سرمایه گذاری خود را آغاز کند؟ چقدر هزینه برای این تبدیل باید بپردازد و یا چقدر وقت صرف کند تا تمام مسیر فرایند سرمایه گذاری خود را بپیماید؟

تبدیل دارایی و هزینه های تحمیلی

به صورت عادی یک سرمایه گذار برای تبدیل دارایی های خود به دارایی مورد نظر سه تراکنش پیش رو دارد. تراکنش اول برای تبدیل بخشی از ETH به USDC؛ تراکنش دوم تبدیل ETH به DAI و تراکنش آخر تبدیل ETH به USDT.

بدیهی است که این تبدیل ها در پلتفرم های مالی رایگان نیست. و هر کدام کارمزد خاص و برای تراکنش های اتریومی بعضا هزینه های گس را به دنبال دارد.

همین مرحله یک سیکل کاری هزینه بردار برای سرمایه گذار است. که در گام اول به شدت خود نمایی میکند. علاوه بر آن هزینه بعدی برای انجام این تراکنش ها است. که همین موضوع با توجه به شلوغی شبکه متغیر است. که کاربران را مجبور میکند برای تایید تراکنش هایشان زیر بار هزینه های گس و… روند.

چالش بعدی نرخ تبدیل است. که در بازار پر نوسان کریپتوکارنسی ممکن است در زمان تغییر و تبدیل دارایی این دارایی ها دستخوش تغییر شوند. و از نظر ارزش در لحظه خربد و فروش تطابق نداشته باشند.

مثلا کاربر با حجم دارایی مشخصی شروع به تبدیل ارز ها میکند. اما در پایان حجم کمتری از ارزش را در اختیار دارد. که بخشی از آن ها در جریان نوسانات بالا و پایین شده است. البته حالت بر عکس هم میتواند رخ دهد.

مثلا کاربر در آخر این تبدیل ها حجم بیشتری از دارایی را در دست داشته یاشد. در کل این موضوع فضای تغییرات را آسیب پذیر و ریسک پذیر میکند. و این که کاربر از این تبدیلات تصمیم به ترید کردن ندارد. بلکه آماده سرمایه گذاری در نوع دیگری میشود.

با این حساب تغییرات دارایی (حتی در زمانی که حجم دارایی بیشتر میشود) به واسطه خرید و فروش برای این گروه سرمایه گذاران مطلوب نیست. و هزینه بر و زمان بر تلقی میشود.

و در نهایت کاربر سرمایه گذار در گام آخر با چهارمین تراکنش یه سبب شروع سرمایه گذاری خود یعنی واریز دارایی به استخر نقدینگی را انجام دهد تا در نهایت سپرده گذاری در استخر ها آغاز شود.

زپ تراکنش ها را انجام میدهد

توسعه دهندگان و فعالان حوزه مالی دیفای برای حل مشکل تبدیل دارایی زپ را به عنوان راهکار ارائه دادند. همان طور که در ابتدای مطلب عنوان کردیم. zap فرایند در قالب قرارداد های هوشمند کوتاه میکند. و دارایی را در فرایند Zapping بجای 4 گام به یک گام تبدیل میکند.

به طور واضح تر، اتر سرمایه گذاران در یک گام به 3 دارایی مورد نیاز تبدیل و در قالب همان قرارداد به استخر نقدینگی واریز میشود. با zap بخش زیادی از مسیر تبدیل که منجر به اتلاف هزینه و زمان کاربران میشود حذف میشود. و تبدیل در یک مرحله در کوتاه ترین زمان ممکن به انجام میرسد.

چه پلتفرم هایی از زپ کردن استفاده میکنند؟

به طور کلی پروتکل های یرن فایننس (Yearn Finance)، صرافی غیرمتمرکز تریدر جو (Trader Joe)، پلتفرم بیفی فایننس (Beefy Finance)، رمپ دیفای (Ramp Defi)، پلتفرم زپر (Zapper) ار مجموعه پلتفرم های ارائه دهنده zap یه شمار میروند. که در ادامه به معرفی بعضی از آنها میپردازیم.

یرن فایننس (Yearn Finance)

یرن فاینس یکی از پروتکل هایی است که بر بستر اتریوم فعالیت میکند. و به عنوان یک تسهیل کننده تلاش میکند تا خدمات zap را به کاربران ارائه دهند.

این پلتفرم در وضعیت خودکار برای کاربران متقاضی وام در شبکه های مالی دیفای تبدیل های مورد نیاز مانند Compound ،Aave و Dydx را انجام میدهد. این پروتکل همین عملیات را برای شروع سرمایه گذاری در استخر های نقدینگی انجام میدهد.

رمپ دیفای (Ramp Defi)

رمپ دیفای از دیگر پلتفرم های خدمات رسان تابع قرار داد های هوشمند و توسعه داده شده بر بستر بایننس اسمارت چین در حوزه مالی دیفای است.

که بیشتر تمرکز آن ایجاد وضعیت معاملاتی در کمترین نرخ کارمزد است. افراد فعال در شبکه برای دریافت وام و فعالیت هایی از این دست در بستر زپ دیفای کمترین کارمزد را میپردازند.

ساختار این پلتفرم برای سرمایه گذاری در استخر ها به این شکل است. که کاربران با تهیه کوین BNB به سیستم زمپینگ متصل شده و عملیات مشارکت در استخر نقدینگی را در وضعیتی ساده و ارزان به انجام میرسنند.

پلتفرم بیفی فایننس (Beefy Finance)

این پلتفرم تلاش میکند تا سود درافتی کاربران را از استخر های نقدینگی جمع و در بهترین وضعیت (بالاترین سود) در اختیار سرمایه گذاران قرار دهد. تا روند سرمایه گذاری را ساده تر و بازدهی سود بیشتری را در اختیار کاربران قرار دهد.

بیفی فایننس خود پلتفرمی مبتنی بر قرارداد های هوشمند است. که از تعداد زیادی از دارایی های دیجیتال در بستر خود پشتیبانی میکند.

علاوه بر این زپ در این پلتفرم فعال است. و کاربرانی که علاقه مند به مشارکت در سرمایه گذاری درون استخر های نقدینگی هستند میتوانند به واسطه آنها اتصال به استخر ها را در وضعیتی بهتر و یاده تر داشته باشند.

صرافی غیرمتمرکز تریدر جو (Trader Joe)

تریدر جو از جمله بازارساز های خودکار (AMM) ایت که بر روی شبکه آوالانچ قرار دارد. این پلتفرم با هدف تسهیل کنندگی دیفای سعی میکند هر آنچه که کاربران به سبب انجام فعالیت های خود مانند خرید و فروش، سواپ، سرمایه گذاری در استخر های نقدینگی، فارم، سرمایه گذاری استیکینگ و… نیاز دارند در اختیارشان قرار دهد. تا روند کوتاه تر و ساده تر شود. این پلتفرم با یک توکن از دارایی جفت ارز های معاملاتی را برای انتقال و شروع سرمایه گذاری در استخر های نقدینگی قرار می دهد.

پلتفرم زپر (Zapper)

پلتفمرم زپر در واقع یک توع رابط میان پروتکل های دیفای است. در حالی که سایر پلتفرم ها بیشتر یک دکس هستند. در این پلتفرم کاربر با اتصال کیف پول خود به پلتفرم کلیه خدمات مورد نیاز خود را از انواع سرمایه گذاری های استیکینگ، مشارکت در سهام گذاری های استخر نقدینگی، دریافت و کسب سود حاصل از سرمایه گذاری های متعدد، انواع وام و… را در حالی که متصل به زپ و Zapper هستند در کوتاه ترین زمان و در کمترین هزینه به انجام برسانند.

در این پلتفرم دو عنوان Zap In و Zap Out برای مواقع ورود به استخر نقدینگی و خروج از آن تعریف شده است.

برچسب: استخر نقدینگی

حقایق مهم ارز دیجیتال Reef

ریف فایننس چیست؟

ریف (Reef) یک ارز­­دیجیتال جدید که در بین طرح های موفق (DeFi) به دنیای کریپتو­کارنسی معرفی شده است. رمزارز این پلتفرم نیز با نام (Reef) در بازار خرید و فروش می شود. این ارز دیجیتال در بستر پلتفرم ارز پولکادات عرضه شده است و همچنین امکان معاملات بین زنجیره ای را نیز فراهم می کند. این طرح قدمت زیادی ندارد و یک ارز جدید و نو­­­ظهور محسوب می شود اما با این حساب در حال حاضر در رتبه ۱۶۴ بازار کریپتو جای دارد. این ارز دیجیتال فعالیت های خود را در نیمه دوم سال ۲۰۲۰ آغاز کرد. این پروتکل، آلبومی از خدمات بیشمار دی­فای را در یک محصول ارائه کرده است. این طرح می خواهد مسئله عدم وجود نقدینگی در نوع غلط اداره منابع مالی نا­­­متمرکز را با متصل شدن به صرافی های متمرکز مانند بایننس بر طرف کند.

باید بدانید که ارز دیجیتال ریف برای سرمایه گذارانی ابداع شده است که به راحتی با تاکتیک های مدیریت دارایی و سرمایه­گذاری کنار نمی­آیند؛ ریف برای اینگونه کاربران بسیار مفید واقع شده است. از طرفی دیگر یکی از اهداف اصلی توکن ریف، حذف هزینه های اضافی بلاک چین است تا بتواند هزینه حاصل از آن را تا حد نسبتا زیادی کاهش دهد، همچنین Reef به شکلی طراحی شده است تا ادعای برخی از کارشناسان مبنی بر غیر­قابل استفاده بودن پروتکل های دی­فای را به چالش بکشد. از جمله اینکه یکی از وظایف اصلی این شبکه این است که دی­فای را برای اشخاص بیشتری در دسترس کامل و آسان قرار دهد.

همانطور که بالا اشاره شد، رمز ارز ریف توسط به روز ترین (BLOCKCHAIN) مرتبط با شبکه Polkadot راه اندازی شد و نحوه استفاده از آن با بهره گیری از روش اثبات سهام یا همان Proof Of Stake انجام می شود. مدیریت و اداره این شبکه بر عهده ریف چین که از یک قرار­داد هوشمند پشتیبانی می کند، صورت می گیرد.

ویژگی هایی که Reef را خاص می کند:
بهره مندی از استخر نقدینگی واحد
استفاده ارز دیجیتال ریف از سیستم کنترل غیر متمرکز
ترکیب پلتفرم های متفاوت
مقیاس پذیری بالا در ساختار شبکه ریف

امنیت شبکه ریف فایننس

شبکه Reef تحت شیوه امنیتی مشترک توسط رمز ارز محبوب «DOT» کنترل می شود. این مسئله موجب انعطاف­پذیری این پلتفرم شده است. همچنین، در بنیاد ریف یک سازمان نا ­متمرکز مستقل وجود دارد که به وسیله هولدر­ های رمز­­ ارز ریف اداره می شود. در ساز و کار این ارز دیجیتال تمام امور مالی به صورت غیرمتمرکز شکل گرفته است، به این معنا که کنترل تراکنش های این سیستم بین افراد مختلف و کاربران این شبکه توزیع شده و خبری از دخالت بانک ها و یا نهاد های سازمانی در امور این شبکه نیست. در واقع هیچ سازمانی اجازه دسترسی و کنترل معاملات شما را ندارد و نمی تواند مانع فعالیت های آزادانه شما شود.

ریف (Reef) به طور کلی

در بازار های سرمایه مخصوصا بازار کریپتو پیش بینی ها و تخمین هایی که از وضعیت ارز در آینده گفته می شود همواره با رخ داد اتفاقات غیر منتظره و غیر قابل پیش بینی همراه است. اما با این حساب نیز می شود با در نظر گرفتن شواهد علمی و تحلیل های متفاوت و برسی داده های گوناگونی و تغییرات قیمتی که از شرایط ارز دریافت می شود، می توان وضعیت آن را در آینده پیش بینی کرد. با این وجود ارز ریف به طور کلی به یکی از پروژه های خوب و آینده دار بازار تبدیل شده است. ریف را می توان به عنوان یک پروژه قوی همراه با یک چارت بسیار خوب معرفی کرد، چرا که در هفته های پیش روی پیش بینی می شود که بازدهی بسیار خوبی داشته باشد. همچنین با پیشرفت روز به روز صرافی های نامتمرکز و ارائه طرح های مختلف بر پایه بلاک­چین، همه اینها نشانه های مستندی از آینده رو به رشد این ارز به ما می دهد. به همین دلیل می توانید Reef را جزو گزینه های مناسب سرمایه گذاری برای اهداف درامد زایی بلند مدت انتخاب کنید.



اشتراک گذاری

دیدگاه شما

اولین دیدگاه را شما ارسال نمایید.