سرنوشت بیت کوین و اتریوم چگونه است؟

الگوی پرچم نزولی (Bear Flag) در نمودار هفتگی قیمت اتریوم؛ منبع: تریدینگ‌ویو

سرنوشت ماینرهای اتریوم

سرنوشت ماینرهای اتریوم؛ این ویدیوی آموزشی سرنوشت ماینرهای اتریم را بعد از استخراج اتریوم و اجرا شدن آپدیت مرج اتریوم را به نمایش گذاشته است. کاربران با مشاهده این ویدیوی آموزشی که بصورت خلاصه با بیان مطالب کاربردی نحوه اجرا شدن آپدیت مرج اتریوم را فرا می گیرند. با آپدیت مرج اتریوم، ارز دیجیتال اتریوم به الگوریتم اثبات سهام انتقال پیدا میکنه. بهتره بدونین در این حالت اعتبارسنج ها جای ماینرهای اتریوم رو در شبکه گرفته و وظیفه انجام تایید و اضافه کردن تراکنش ها به بلاک چین رو بر عهده می گیرن.

ما سعی می کنیم در ویدیوی سرنوشت ماینرهای اتریوم ، اطلاعاتی در مورد استخراج اتریوم برای شما ارائه کنیم و به بررسی سرنوشت ماینرهای اتریوم بعد از ادغام بپردازیم و نحوه کار اتریوم مبتنی بر الگوریتم اثبات سهام رو برای شما مورد بررسی قرار بدیم تا اطلاعاتی در این زمینه داشته باشین.

ممکنه اسم ارزهای دیجیتال رو شنیدین و یا سرمایه گذاری باشین که دوست دارین تا بخشی از پول خودتون رو بر روی یکی از ارزهای دیجیتال به امید سوددهی بالا سرمایه گذاری کنین.

در هر صورت دنیای ارزهای دیجیتال وسیع و متنوع هست. همین موضوع نیز عرصه قابل توجهی رو برای استراتژی های عالی درآمد ارائه میده، ولی به طور همزمان مشکلات خطرناک بسیاری برای سرمایه گذاران مشتاق برای حرکت وجود داره که باید با این چالش ها آشنا بشین.

امروزه روش های مختلفی برای کسب درآمد از ارزهای دیجیتال وجود داره که یکی از این روش ها نیز استخراج ارز دیجیتال مثل بیت کوین و اتریوم هست. البته توجه داشته باشین که ارز دیجیتال اتریوم به الگوریتم اثبات سهام مهاجرت کرد و دیگه هیچ ماینری نمی تونه اتریوم استخراج کنه.

به همین منظور ما سعی می کنیم در ویدیوی سرنوشت ماینرهای اتریوم، اطلاعاتی در مورد استخراج اتریوم برای شما ارائه کنیم و به بررسی سرنوشت ماینرهای اتریوم بعد از ادغام بپردازیم و نحوه کار اتریوم متنبی بر الگوریتم اثبات سهام رو برای شما مورد بررسی قرار بدیم تا اطلاعاتی در این زمینه داشته باشین.

استخراج اتریوم:

ارز دیجیتال اتریوم دومین ارز دیجیتال موجود در بازار کریپتوکارنسی ها هست که این شبکه با ایده غیرمتمرکز شدن همه چیز بعد از بیت کوین محبوب ترین رمز ارز بازار محسوب میشه و حامیان بسیار زیادی در جامعه ارزهای دیجیتال داره.

با توجه به محبوبیت بالا این شبکه، افراد زیادی به خانواده ماینرهای اون پیوستن و این یکی از ویژگی های جالب بلاک چین های باز هست که همه افراد میتونن در کار استخراج و تایید تراکنش ها شرکت کنند. البته توجه داشته باشین که ارز دیجیتال اتریوم به الگوریتم اثبات سهام مهاجرت کرده و دیگه نمیشه اتریوم رو با استفاده از دستگاه های سخت افزاری اقدام به استخراج اتریوم و تولید کوین های جدید کرد.

همونطور که در ویدیوی سرنوشت ماینرهای اتریوم نیز گفتیم، استخراج اتریوم که بیشتر با کارت گرافیک انجام میشه، در سال های اخیر یه فعالیت بسیار پرسوده برای ریگ های ماینر بوده.

همچنین عمده استخراج اتریوم با استفاده از کارت گرافیک انجام میشد، البته دستگاه استخراج مخصوص یا همون ای سیک هم برای اتریوم به بازار عرضه شده، ولی همچنان کارت گرافیک اصلی ترین سخت افزار استخراج اتر هست. به این ترتیب، افراد زیادی در بازار کریپتوکارنسی ها با استفاده از استخراج اتریوم سود زیادی به دست میارن.

اجرا شدن آپدیت مرج؛ پایانی بر ماین اتریوم:

جالب اینجاست که بدونین اتریوم نیز همانند بیت کوین فعالیت خودش رو با مکانیزم اجماع اثبات کار شروع کرد. این موضوع یعنی تایید تراکنش ها، قرار گرفتن اون ها در بلاک و ایجاد ارز دیجیتال اتریوم جدید توسط ماینرها انجام میشه.

ماینرها برای مشارکت در این فعالیت باید سخت افزارهایی رو تهیه کنند. این سازوکار انرژی زیادی مصرف کرده و در نتیجه به محیط زیست آسیب میرسونه. اتریوم از سال ها قبل روی انتقال مکانیزم اجماع به اثبات سهام کار میکرده.

طی این سال ها هاردفورک ها و سافت فورک های زیادی برای دستیابی به این کار انجام شده و حالا فقط آپدیت مرج تا انتقال به pos باقی مونده. توجه داشته باشین که اکنون آاپدیت مرج انجام شده و اتریوم مبتنی بر الگوریتم اثبات سهام فعالیت میکنه و دیگه استخراج نمیشه.

سرنوشت ماینرهای اتریوم چگونه خواهد شد؟

با اپدیت مرج اتریوم، ارز دیجیتال اتریوم به الگوریتم اثبات سهام انتقال پیدا میکنه. بهتره بدونین در این حالت اعتبارسنج ها جای ماینرهای اتریوم رو در شبکه گرفته و وظیفه انجام تایید و اضافه کردن تراکنش ها به بلاک چین رو بر عهده میگیرن. برای مشارکت در شبکه به عنوان نود ولیدیتور کاربران باید حداقل 32 اتر استیک کنند؛ تعداد اتریوم های استیک شده در ولیدیتورها رو می تونین به سایت اتر اسکن مراجعه کرده و در اونجا مشاهده کنین. همچنین به طور کلی سه راه پیش روی ماینرهای اتریوم خواهد بود که عبارت هستن از:

• یکی از راه های پیش روی ماینرهای اتریوم بعد از آپدیت مرج اتریوم این هست که با فورک اتریوم اثبات کار شکل می گیره و به استخراج اون پایان داده میشه. به عبارت دیگه، یکی از سرنوشت ماینرهای اتریوم بعد از آپدیت مرج اتریوم این خواهد بود که دیگه اتریومی تولید نمیشه.
• یکی دیگه از راه های پیش روی ماینرهای اتریوم بعد از آپدیت مرج اتریوم این هست که ماینرها باید تمام تجهیزات خودشون رو بفروشن. برای بسیاری از کارت های گرافیک در بازار مخصوصا از سمت گیمرها تقاضا وجود داره. ولی برای دستگاه های asic بعید هست تقاضای زیادی وجود داشته باشه. اونها میتونن در صورت تمایل سرمایه خاص سرنوشت بیت کوین و اتریوم چگونه است؟ از فروش تجهیزات رو به استیکینگ اتریوم اختصاص بدن و از پاداش این شبکه استفاده کنند.
• یکی دیگه از راه های پیش روی ماینرهای اتریوم بعد از آپدیت مرج اتریوم این هست که از تجهیزات خود برای استخراج سایر ارزهای دیجیتال استفاده کنند.

جمع بندی و نتیجه:

ما سعی سرنوشت بیت کوین و اتریوم چگونه است؟ کردیم در ویدیوی سرنوشت ماینرهای اتریوم، اطلاعاتی در مورد استخراج اتریوم برای شما ارائه کنیم و به بررسی سرنوشت ماینرهای اتریوم بعد از ادغام بپردازیم و نحوه کار اتریوم مبتنی بر الگوریتم اثبات سهام رو برای شما مورد بررسی قرار بدیم تا اطلاعاتی در این زمینه داشته باشین.

همونطور که گفتیم، با آپدیت مرج اتریوم، ارز دیجیتال اتریوم به الگوریتم اثبات سهام انتقال پیدا میکنه. بهتره بدونین در این حالت اعتبارسنج ها جای ماینرهای اتریوم رو در شبکه گرفته و وظیفه انجام تایید و اضافه کردن تراکنش ها به بلاک چین رو بر عهده می گیرن. همچنین اگه قصد دارین تا سرنوشت بیت کوین و اتریوم چگونه است؟ اطلاعات بیشتری در مورد سرنوشت ماینرهای اتریوم بعد از آپدیت مرج اتریوم به دست بیارین، توصیه می کنیم تا ویدیوی آموزشی رو به طور کال مشاهده کنین.

دامیننس بیت کوین (BTC.D) چیست؟

در دنیای ارزهای دیجیتال ، یک معیار به نام دامیننس بیت کوین (BTC.D) وجود دارد که بسیاری از معامله گران رمزارز به دقت آن را زیر نظر دارند. CoinMarketCap سال‌هاست که آن را ردیابی می‌کند.

همان طور که مشاهده می‌کنید، مسئله رمزارزها صرفاً برای ارزهای دیجیتال بزرگ و اثرگذار در بازار که سهم زیادی از دارایی‌ها را به خود اختصاص داده‌اند، مطرح می‌شود.

درک درست از مفهوم دامیننس بیت کوین (BTC.D) می‌تواند در شناخت و تحلیل درست از روندهای موجود در بازار رمزارزها بسیار اثرگذار باشد. البته مفهوم دامیننس به هیچ عنوان نباید به تنهایی مبنای تصمیم‌گیری برای خرید و فروش ارزهای دیجیتال قرار بگیرد.

شاید این سوال برای شما هم پیش آمده باشد که دامیننس بیت کوین چه کاربردی دارد؟ آیا می تواند چیزی در مورد عملکرد آلتکوین ها به ما بگوید؟ و در مورد کسانی که استدلال می کنند که این معیار بازتاب دقیقی از بازار کریپتو را ارائه نمی دهد، چطور؟ در اینجا، نحوه عملکرد تسلط BTC را توضیح خواهیم داد.

دامیننس بیت سرنوشت بیت کوین و اتریوم چگونه است؟ کوین (BTC.D)

محاسبه تسلط BTC ساده است.

فرض کنید ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال در حال حاضر 100 میلیارد دلار است. اگر ارزش بازار بیت کوین 60 میلیارد دلار از این مقدار باشد، تسلط بیت کوین به 60 درصد می رسد این تسلط بر بازار همان دامیننس بیت کوین است.

به عبارت دیگر میزان سلطه بیت کوین بر بازار کریپتو دامیننس بیت کوین گفته می شود.

تاریخچه BTC.D

همانطور که انتظار دارید، بیت کوین در سال 2013 رقبای کمی داشت. در آن زمان، تسلط آن بر بازار 94 درصد بود. توکن های ERC-20 در آن زمان وجود نداشتند، اتریوم فقط زاییده تخیل Vitalik Buterin بود و استیبل کوین هایی مانند تتر نیز چیزی نبودند.

در سال 2017، همزمان با اولین فصل آلتکوین ها سلطه بیت کوین بر بازار شروع به تغییر کرد. در فوریه همان سال، تسلط BTC به 85.4٪ رسید و ETH سهم 5.7٪ از ارزش بازار ارزهای دیجیتال را داشتند.

اما در طی چهار ماه، سهم بازار بیت‌کوین به‌طور چشمگیری کاهش یافت، زیرا موجی از عرضه‌های اولیه ( ICO ) باعث افزایش قابل‌توجه سرمایه بازار صنعت شد.

تا ژوئن، تسلط بیت کوین تنها به 40 درصد کاهش یافته بود در عوض نقدینگی به سمت توکن های ERC-20 حرکت کرد.

داده‌های CoinMarketCap نشان می‌دهد که در مدت مشابه، ارزش کل بازار افزایش 470 درصدی داشته و از 20 میلیارد دلار به 114 میلیارد دلار افزایش یافته است.

در این دوره، علاقه مندان به اتریوم در مورد افزایش ارزش بازار اتریوم نسبت به بیت کوین که اصطلاحا به آن “Flippening” می گویند صحبت می کردند، که هرگز اتفاق نیفتاد.

قیمت بیت کوین پس از اولین دوره صعودی در سال 2017 سقوط کرد و تا ژانویه 2018، با شروع بازار نزولی، دامیننس بیت کوین به پایین ترین سطح تاریخ خود یعنی 32.8 درصد رسید.

متأسفانه، فصل alt نیز به طور رسمی به پایان رسیده بود، و بسیاری از سرمایه گذاران برای اولین بار مبالغ قابل توجهی از پول خود را از دست دادند زیرا پروژه های ICO از کار افتاد و سوختند.

ارنست اند یانگ داده‌های ICOهایی را که در سال 2017 راه‌اندازی شدند، ردیابی کرد و یک سال بعد آنها را ارزیابی کرد.

86 درصد از ICOها کمتر از قیمت فهرست شده خود بودند. 30 درصد از این آلتکوین ها به طور قابل ملاحظه ای تمام ارزش خود را از دست داده بودند.

فقط 29 درصد از ICOها در واقع یک نمونه اولیه یا یک محصول کارآمد داشتند.

این آمارهای نگران کننده باعث شد کشورهایی مانند ایالات متحده دیدگاهی مبهم نسبت به ICO داشته باشند و قانونگذاران آنجا شکایت هایی را علیه چندین پروژه بلاک چین که فروش توکن را تکمیل کرده بودند، به راه انداخته اند.

نهادهای دولتی همچنین به سرمایه گذاران هشدار دادند که انتظار نوسانات در دارایی های دیجیتال را داشته باشند با صدور توصیه های سرمایه گذاری که به معنای این بود که مردم باید به بازار سهام پایبند باشند.

پس از ترکیدن حباب صعودی، سلطه بیت کوین تا حدودی بازگشت – به بالاترین سطح 70 درصدی در سپتامبر 2019 رسید. با این حال، بعید است که دوباره شاهد عبور BTC از این سطح باشیم.

دنیای دارایی های رمزنگاری شده اکنون غنی تر و متنوع تر از اوایل دهه 2010 است. هارد فورک های مختلف بیت کوین، از جمله بیت کوین کش ( BCH ) وجود داشته است.

روندهای جدید بازار کریپتو مانند DeFi نقدینگی را به سمت اتریوم سوق داده است، و اکنون هیاهوی ICO کاهش یافته است، ما شروع به دیدن برخی از دارایی های دیجیتال با موارد استفاده قانع کننده کرده ایم که دنبال کنندگان وفاداری می کنند.

اهمیت دامیننس بیت کوین

پاسخ به این سؤال که اهمیت دامیننس بیت کوین (BTC.D) چیست، نقش بسیار مهمی در فعالیت در بازار رمزارزها دارد.

اهمیت شاخص دامیننس یا شاخص چیرگی بیت کوین به این موضوع برمی‌گردد که با رصد کردن آن می‌توان حرکت جریان پول را در میان آلت کوین‌ها و بیت کوین مورد ارزیابی قرار داد.

اگر این شاخص روند افزایشی به خود بگیرد، می‌توان این طور نتیجه گرفت که تمایل تریدرها به سمت خرید بیت کوین افزایش پیدا کرده است؛ چون پول بیشتری صرف خرید آن می‌شود.

طبیعتاً عکس این قضیه نیز صادق است؛ اگر این شاخص روند کاهشی به خود بگیرد، می‌توان این طور برداشت کرد که تمایل سرمایه‌گذاران از بیت کوین به سمت آلت کوین‌ها تغییر پیدا کرده است.

رصد جریان نقدینگی در بازار رمزارزها یکی از فاکتورهای تحلیلی مهم در تصمیم‌گیری بسیاری از تریدرها است.

بازارهای مالی کاملاً متأثر از نظام عرضه و تقاضا هستند. به این مفهوم که هر زمان تقاضا روند افزایشی پیدا کند، قیمت‌ها نیز سیر صعودی به خود می‌گیرند. همچنین هرگاه عرضه از تقاضا پیشی بگیرد، به طور خودکار قیمت‌ها سیر نزولی پیدا می‌کنند.

تا اینجا متوجه شدیم دلیل اهمیت شاخص دامیننس بیت کوین (BTC.D) چیست. اما لازم است بار دیگر این تذکر داده شود که دانش تحلیل تکنیکال و بنیادی به عنوان دو اصل بسیار مهم در تصمیم‌گیری برای سرمایه‌گذاری در این بازار نباید نادیده گرفته شود.

تصمیم‌گیری صرفاً بر مبنای یک شاخص می‌تواند پیامدهای منفی به دنبال داشته باشد؛ چرا که هیچ یک از مفاهیم در بازارهای مالی مطلق نیستند. بلکه در کنار هم قرارگرفتن تحلیل‌های مختلف است که می‌تواند مسیر درست را مشخص کند.

معایب دامیننس

یک آلتکوین ممکن است ارزشی معادل 2 میلیارد دلار داشته باشد و به تسلط بیت کوین منجر شود، اما این می تواند به طور مصنوعی افزایش یابد.

با این وجود، تسلط بیت کوین می تواند به شما کمک کند تا میزان سرمایه خود را به آلت کوین ها اختصاص دهید.

فقط مهم است که همه تخم مرغ های خود را در یک سبد قرار ندهید و به اشکال دیگر تجزیه و تحلیل نیز تکیه کنید.

افزایش دامیننس بیت کوین

• جریان نقدینگی در بازار رمزارزها به سمت بیت کوین در حرکت است.
• تقاضا برای خرید بیت کوین در بازار در حال افزایش پیداکردن است؛ در نتیجه قیمت بیت کوین روند صعودی به خود می‌گیرد.
• از طرف دیگر با افت نقدینگی در آلت کوین‌ها عملاً شاهد کاهش ارزش بازار و قیمت آن‌ها خواهیم بود.

کاهش دامیننس بیت کوین

• جریان نقدینگی در حال خروج از بیت کوین است.
• برخلاف انتظار افت دامیننس بیت کوین لزوماً موجب کاهش قیمت آن نمی‌شود. بلکه این امکان وجود دارد که سرمایه هنگفت جدیدی به بازار وارد شده باشد که صرف خرید آلت کوین‌ها شده است. این مسئله عملاً موجب کاهش سهم بیت کوین در کل بازار رمزارزها می‌شود.
• در بسیاری از مواقع با افت BTC Dominance قیمت بیت کوین در یک روند رنج شروع به نوسان می‌کند و افت یا صعود چشمگیری را تجربه نمی‌کند.
• فهم دقیق از روند نزولی دامیننس بیت کوین می‌تواند به این ابهام ذهنی که با کاهش سهم بیت کوین در بازار قیمت آن نیز کاهش خواهد یافت، پاسخ کاملاً شفافی بدهد.

جمع بندی

تا به امروز سلطه بیت کوین بر آلت کوین‌ها بسیار زیاد بوده است. سؤالی که برای بسیاری از معامله‌گران بازار وجود دارد، این است که آیا بالاخره روزی می‌رسد که آلت کوین‌ها مسیر مستقل خودشان را پیش بگیرند؟

1. عده بسیار زیادی از تحلیل‌گران معتقدند که این مهم هیچ‌گاه رخ نمی‌دهد و بیت کوین همواره بر بازار رمزارزها مسلط خواهد بود.
2. گروه دیگری نیز هستند که معتقدند این مسئله قطعاً رخ خواهد داد اما نه در آینده نزدیک. از نظر این کارشناسان زمان زیاد لازم است تا آلت کوین‌ها بتوانند به صورت مستقل به حرکت خود در بازار ادامه دهند.
3. دسته سوم تحلیل‌گران معتقدند نشانه‌های افول بیت کوین دامیننس بر بازار رمزارزها کاملاً هویدا شده است. مبنای تحلیل این کارشناسان نیز افت دامیننس بیت کوین در سال‌های اخیر است. با توجه به روند نزولی BTC Dominance در سال 2021 علی‌رغم افزایش قیمت چشمگیری که در این سال به وقوع پیوست، تحلیل کردن سرنوشت بیت کوین در سال 2022 دشوار خواهد بود.

روی هم رفته به نظر می‌رسد که با توجه به تداوم پاندمی کرونا و تشدید تورم اقتصادی در سطح دنیا، شاهد افزایش قیمت بیت کوین تا انتهای سال 2022 خواهیم بود. عده‌ای معتقدند که بیت کوین 100 هزار دلاری برای نخستین بار در همین سال تحقق خواهد یافت. در این صورت می‌توان انتظار داشت که دامیننس بیت کوین نیز در محدوده 50 درصد تا پایان سال 2022 باقی بماند.

در این مقاله به معرفی دامیننس بیت کوین و تاثیر آن بر بازارکریپتو پرداختیم همیارکرپیتو در دوره آموزشی ارز دیجیتال در مشهد بر اساس نیاز مخاطب از پایه تا پیشرفته مفاهیم دنیای کریپتو را آموزش می دهد.

جهت مشاوره و کسب اطلاعات بیشتر با ما تماس بگیرید. 09309127474

۳ دلیل که نشان می‌دهد قیمت اتر بعد از به‌روزرسانی مرج کاهش می‌یابد + تحلیل تکنیکال

قیمت اتریوم پس از سقوط به کف ۸۸۰ دلاری خود در ماه ژوئن (خرداد)، حدود ۹۰٪ افزایش یافته است. با این حال، سوال اکثر فعالان بازار کریپتو این است که آیا به‌روزرسانی مرج می‌تواند روند صعودی قیمت اتریوم را حفظ کند یا پس از انجام به‌روزرسانی در میانه سپتامبر مومنتم اتریوم از دست می‌رود و روند نزولی جدیدی آغاز می‌شود؟

به گزارش میهن بلاکچین و به نقل از کوین تلگراف، بیشتر حرکت صعودی اتریوم در ماه‌های اخیر، به مرج این شبکه و انتقال به اجماع اثبات سهام نسبت داده می‌شود. این ارتقاء قرار است در تاریخ ۱۵ سپتامبر (۲۴ شهریور) در شبکه اصلی انجام شود.

علیرغم رشد چشمگیر اتریوم بین ماه ژوئن تا سپتامبر (شهریور)، اتر همچنان حدود ۷۰٪ پایین‌تر از اوج ۴۹۵۰ دلاری نوامبر ۲۰۲۱ خود معامله می‌شود و به همین خاطر، احتمال کاهش قیمت بیشتر همچنان وجود دارد.

نمودار قیمت اتریوم در تایم فریم روزانه؛ منبع: تریدینگ‌ویو

در ادامه سه دلیل ارائه می‌کنیم که نشان می‌دهند احتمال کاهش بیشتر قیمت اتریوم حتی با وجود به‌روزرسانی مرج وجود دارد. در زمان نگارش خبر قیمت لحظه‌ای اتریوم ۱۵۴۹ دلار است.

دلیل اول: فشار فروش احتمالی پس از انجام مرج اتریوم

بر اساس داده‌های Deribit که توسط پلتفرم تحلیلی گلسنود گردآوری شده است، تا قبل از به روز رسانی مرج پیش‌بینی اکثر معامله‌گران در مورد قیمت اتریوم صعودی است. بعضی معامله‌گران بازار آپشن اتریوم پیش‌بینی می‌کنند قیمت اتریوم تا زمان به روزرسانی مرج از سطوح کنونی ۱۵۴۰ دلار به ۲۲۰۰ دلار برسد. حتی برخی معتقدند قیمت اتریوم می‌تواند تا پیش از این به‌روزرسانی به ۵۰۰۰ دلار برسد. با این حال، در مورد اتفاقاتی که پس از به‌روزرسانی مرج می‌افتد به هیچ وجه چنین شور و هیجانی وجود ندارد. این موضوع را می‌توان با بررسی بازار آپشن مشاهده کرد.

شاخصی به نام «لبخند نوسانات ضمنی معاملات باز بازار آپشن»، وجود دارد که دید معامله‌گران نسبت به بازار را مشخخص می‌کند. این عبارت ترجمه عبارت انگلیسی «Options Implied Volatility Smile» است که به اختصار OIVS خوانده می‌شود.

اندیکاتور OIVS، نوسانات ضمنی بازار آپشن را با استرایک‌های مختلف با توجه به تاریخ انقضای خاص خود نشان می‌دهد و دیدگاه معامله‌گران نسبت به بازار را مشخص می‌کند.

به عنوان مثال، در نمودار انقضای قراردادهای آپشن زیر که به تاریخ ۳۰ سپتامبر (۸ مهر) مربوط است، شیب و شکل لبخند به معامله‌گران کمک می‌کند تا ریسک بازار را ارزیابی کنند و قرارداد‌های آپشن موجود را قیمت‌گذاری کنند.

نمودار OIVS برای قراردادهای آپشنی که در تاریخ ۳۰ سپتامبر منقضی می‌شوند – منبع: Glassnode

بر اساس این نمودار، حجم زیادی از تقاضا برای خرید قراردادهای کال در ماه سپتامبر منقضی خواهد شد که با شیب رو به بالای لبخند شاخص OIVS مشخص است و این نشان می‌دهد معامله‌گران به پرداخت پریمیوم برای طولانی‌مدت برای محافظت از خود در مقابل ریزش احتمالی تمایل دارند.

تحلیلگران گلسنود با استناد به نمودار OIVS زیر که معاملات باز قراردادهای کال و پوت با استرایک‌های متفاوت را نشان می‌دهد، نوشته‌اند:

پس از مرج، دم سمت چپ الگوی OIVS نوسانات ضمنی قابل توجهی را نشان می‌دهد که بیانگر تمایل معامله‌گران به پرداخت پریمیوم است.

نمودار OIVS برای قراردادهای آپشنی که در تاریخ ۲۸ آگوست منقضی می‌شوند – منبع Glassnode

به زبان ساده، معامله‌گران اتریوم در صورت افزایش فشار فروش پس از مرج، به دنبال محافظت از موقعیت‌های خود هستند.

دلیل دوم: سیاست‌های تهاجمی فدرال رزرو

یکی دیگر از مسائلی که ممکن است به ریزش قیمت اتریوم پس از مرج منجر شود، رویدادهای کلان اقتصادی و فاکتورهای ماکرو و عمدتا سیاست‌های انقباضی فدرال رزرو است.

هفته گذشته، جروم پاول، رئیس فدرال رزرو از تعهد بانک مرکزی برای مهار تورم سخن گفت و خاطرنشان کرد این کار تا زمانی که تورم متوقف شود، ادامه خواهد داشت. به عبارت دیگر، احتمالا پاول و همکارانش در جلسه سیاست‌گذاری ماه سپتامبر خود، نرخ بهره را ۰.۵ تا ۰.۷۵٪ دیگر افزایش خواهند داد.

افزایش نرخ بهره در چند ماه گذشته، تاثیر منفی بر اتریوم گذاشته است. بازار ارزهای دیجیتال در مدت اخیر با توجه به کاهش نقدینگی در بازار، همبستگی شدیدی با شاخص‌های بازار سهام داشته است. به عنوان مثال، روز گذشته، ضریب همبستگی روزانه میان اتریوم و شاخص نزدک به ۰.۸۵ رسید.

نمودار روزانه همبستگی قیمت اتریوم و شاخص نزدک؛ منبع: تریدینگ‌ویو

بنابراین، در صورتی که فدرال رزرو نرخ بهره را ۰.۷۵٪ دیگر افزایش دهد، احتمالا شاهد کاهش قیمت اتریوم و دیگر دارایی‌های پرریسک خواهیم بود.

دلیل سوم: الگوی پرچم نزولی در چارت اتریوم

از دیدگاه تکنیکال، در نمودار هفتگی اتریوم الگویی شبیه به پرچم نزولی (Bear Flag) در حال تشکیل است. الگوی پرچم نزولی زمانی به وجود می‌آید که قیمت پس از ریزش شدید، در داخل کانال صعودی به سمت بالا تثبیت شود. پس از آن قیمت از کانال صعودی به سمت خط روند پایینی سقوط کرده و به اندازه طول روند نزولی قبلی خود (میله پرچم) کاهش می‌یابد.

قیمت اتریوم طی هفته قبل به خط پایینی کانال صعودی الگوی پرچم نزولی کاهش پیدا کرد (نمودار زیر). در این نقطه دو سرنوشت برای اتریوم محتمل است؛ قیمت ممکن است دوباره به سمت بالا برگردد و خط روند بالایی پرچم در حوالی مقاومت ۲۵۰۰ دلاری را آزمایش کند و یا ممکن است خط روند پایینی پرچم را بشکند و ریزش شدیدی را تجربه کند.

با توجه به فاکتورهایی که بالاتر بررسی کردیم و با استناد به نمودار زیر، خطر شکسته شدن خط روند کانال صعودی و کاهش بیشتر قیمت اتریوم در ماه سپتامبر و پس از به‌روزرسانی مرج وجود دارد.

الگوی پرچم نزولی (Bear Flag) در نمودار هفتگی قیمت اتریوم؛ منبع: تریدینگ‌ویو

با توجه به هدف الگوی پرچم نزولی در نمودار هفتگی اتریوم، احتمال کاهش قیمت ۶۵ درصدی تا نزدیکی ۵۴۰ دلار در سال ۲۰۲۲ وجود دارد.

تحلیل فاندامنتال

منابع خبری از تعداد میلیونرهای جهان متفاوت است اما بانک مرکزی سوئیس این تعداد را حدود ۳۵ میلیون نفر تخمین زده است. کسانی که بالای ۲ میلیون دلار سرمایه دست نخورده و آماده تجارت دارند (ثروت مالی و غیر مالی مثل سهام یا ارواق بهادار)، در این فهرست جای می گیرند. این دارایی ها ممکن است شامل کلکسیون ها و خانه های اضافی باشد.حال با بررسی این موضوع اگر این ۳۵ میلیون نفر قصد سرمایه گذاری در ارزهای دیجیتال را داشته باشند ، چه خواهد شد ؟

این تعداد، رقم قابل توجهی در مقایسه با تعداد بیت کوینی که امروز وجود دارد، است. در حالیکه در جهان حداقل حدود ۳۵ میلیون میلیونر وجود دارد، تعداد بیت کوین، حداکثر ۲۱ میلیون واحد خواهد بود. درست متوجه شدید – بیت کوین ها هرگز به اندازه کافی برای هر میلیونر در جهان وجود نخواهند داشت و به طور مثال همه میلیونر های جهان نمی توانند هر کدام برای خودشان یک بیت کوین داشته باشند.

چرا Bitcoin ارزشمند است؟

در حالی که شما اکنون به فکر فرو رفته اید، بیایید بررسی کنیم که چه چیزی به بیت کوین ارزش داده است؟
بیت کوین ویژگی های فوق العاده ای دارد که ما می توانیم برای پاسخ از این سوال استفاده کنیم مثلا ما می توانیم با شبکه بلاک چین که غیر قابل تغییر است، بدون واسطه ثروت را به هر کجای جهان انتقال دهیم.

این ها همه قطعا ویژگی های خوبی هستند. اما آنچه که واقعا بیت کوین را ارزشمند می کند، دو ویژگی است: کمیاب بودن و اعتبار.

دیجیتالی کمیاب

نیازمند بودن به استخراج و تعداد محدود آن باعث می شود بیت کوین ارزشمند شود.

طلا هم به همین دلیل ارزش دارد: مردم آن را می خواهند اما کمیاب است و استخراج آن مشکل است. طلای جدید (بیت کوین) هم نمی تواند ساخته شود. باید معادن آن پیدا شود و با تلاش و کوشش فراوان آن را استخراج کرد. از آنجا که دولت ها و کارخانجات نمی توانند بیت کوین را تولید کنند و همچنین تعداد محدود آن، طلا و بیت کوین کمیاب هستند. کمیاب بودن و تقاضا ارزش را به همراه می آورد.

بسیاری از وسایل در جوامع و سال های پیشین به عنوان ارز مورد استفاده قرارگرفته اند. یکی از معروف ترین آن ها، wampum است، یک گردنبند ساخته شده از نوع خاصی صدف که در ایالات متحده کمیاب بود. ارز حتما نباید به طور فیزیکی قابل کارکرد باشد و حتما باید نادر و کمیاب باشد تا ارزشمند شود.

اهمیت کمیاب بودن باعث شده که کشورها مجازات های سنگینی را برای جاعلان پول در نظر بگیرند. حتی در زمان های گذشته جعل پول یا سکه مجازات مرگ را به دنبال داشت. جعل کننده با ایجاد پول بیش از نیاز بازار باعث می شود که پول کمیاب نباشد و ارزش آن کاهش پیدا کند بنابراین باعث تورم و گرانی می شود. انجام این کار، در مقیاس بزرگ، می تواند کل اقتصاد را نابود کند. به همین دلیل است که بارها گفته شده بیت کوین تورم ندارد . چون حداکثر تعداد آن مشخص است و کسی نمی تواند آن را جعل کند.

اعتبار

طلا مانند بیت کوین یک ویژگی دیگر دارد که برای هر فروشگاه و هر ارز بسیار مهم است: اصالت و اعتبار. هزاران سال است که طلا به عنوان یک ارز و به عنوان یک پول ارزشمند استفاده می شود. از آنجا که طلا کمیاب بوده است، در پول، جواهرات، تاج و قصرها مورد استفاده قرار گرفته است. طلا به طور جهانی با ثروت همراه است.

شاید بگویید که بیت کوین پدیده ی جدیدی است و اعتبار طلا را ندارد و آن را نامعتبر بدانید. اما در جهانی که به سرعت در حال حرکت از آنالوگ به دیجیتال است، حتی یک فناوری جدید مانند بیت کوین می تواند اصیل و معتبر باشد. هنگامی که پول هم از آنالوگ به دیجیتال تبدیل شود، بیت کوین قطعا مناسب این حوزه است. از هزاران واحد پولی مختلف که خود را “ارز دیجیتال” نامگذاری می کنند، بیت کوین اولین است. بیت کوین یک مدعی بزرگ و معتبر است.

تعداد زیادی آلت کوین بزرگ وجود دارد، اما هیچ کدام از آن ها اولین نبوده اند. هیچ کدام از آن ها نمی توانند ادعا کنند که بهترین باشند. هیچ کدام از این ها ارزش بازار بیت کوین را ندارند. بیت کوین اولین است، دارای بیشترین اثر در شبکه بلاک چین است و از همه شناخته شده تر و معتبر تر است.

دارایی یا ارز؟

اقتصاددانان و کارشناسان امور مالی سال هاست با یکدیگر بحث می کنند که آیا این یک دارایی است یا یک ارز. از لحاظ ارزش گذاری بیت کوین، این مسئله زیاد مهم نیست. اهمیتی ندارد چگونه مردم از بیت کوین استفاده می کنند؛ مهم است که چرا مردم آن را انتخاب می کنند.

آینده بیت کوین

آینده بیت کوین به احتمال قریب به یقین روشن خواهدبود. تحلیلگران و معامله گران مختلف تلاش کرده اند تا ارزش بیت کوین را در آینده حدس بزنند، برخی معتقدند که تا یک یا دو سال آینده قیمت بیت کوین به ۱۵۰۰۰۰ دلار خواهد رسید.

اما خیلی ها این را فراموش کرده اند که اگر بیت کوین طلای دیجیتال است، این ارزش بلند مدت آن است که واقعا اهمیت دارد. بیت کوین نادر است. بیت کوین کمیاب است . اکثریت قریب به اتفاق، حتی یک عدد بیت کوین کامل ندارند چون تعداد آن محدود است و این باعث تقاضا می شود. تقاضا تقاضا و تقاضا و در نهایت قیمتی که فکرش را نمی توانید بکنید. بیت کوین به راحتی می تواند بسیار ارزشمند باشد که حتی همه میلیونرها هم نمی توانند از آن یک واحد داشته باشند.

سرنوشت بازار ارزهای دیجیتال چگونه خواهد شد؟ تحلیل مختصر بازار ارزهای دیجیتال

در این مقاله تحلیل فوری و مختصر برای بازار ارزهای دیجیتال ارائه شده، که در ابتدا چارت هفتگی بیت کوین و سپس شاخص کل ارزهای دیجیتال و در آخر یکی از ارزهای برتر بازار مورد بررسی قرار گرفته است.

چارت هفتگی بیت کوین

تحلیل هفتگی چارت بیت کوین

بیت کوین در تایم فریم هفتگی حمایت 20 هزار دلار خود را از دست داده است و برای حفظ حمایت خود باید کندل هفتگی آن یکشنبه شب بالای 19800 بسته شود. همچنین قیمت برروی فیوبوی 786 که یکی از مهمترین نقاط برگشتی است قرار دارد. در صورت از دست رفتن حمایت، قیمت به راحتی به سمت 14 هزار دلار و سنگر آخر 10 هزار دلار حرکت خواهد کرد. پس باید دید کندل بر روی چه قیمتی کلوز خواهد کرد. یکی از دلایل ریزش اخیر بازار می توان به فروش هولدرهای اصلی بازار که ماینرها هستن اشاره نمود.

دیدگاه خوشبینانه بازار این است که قیمت در حال دستکاری توسط صرافی ها جهت لیکویید کردن پوزیشن های لانگ و شورت می باشد.

شاخص ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال

تحلیل شاخص ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال

شاخص کل ارزهای دیجیتال بر روی حمایت مهمی قرار گرفته است و در خیلی مواقع بازار بر اساس شاخص کل حرکت می کند و حمایت ها و مقاومت های آن به درستی عمل میکند. یعنی در زمانی که بیت کوین حمایت خود را از دست داده، ولی شاخص کل بر روی حمایت خود مورد حمایت قرار میگیرد. مثل الان که بیت کوین سطح 20 هزار دلار خود را از دست داده ولی شاخص کل هنوز بر روی حمایت خود قرار دارد. همچنین شاخص کل خط روند صعودی خود را حفظ کرده و بالای آن قرار دارد که می تواند نوید بخش افزایش قیمت باشد. در آخر هم میتوان به فیبوی 786 توجه نمود که قیمت بر روی آن قرار دارد و نقطه مهم اصلاحی است که در اکثر مواقع قیمت مورد حمایت قرار میگیرد.

چارت بایننس کوین تایم هفتگی

چارت بایننس کوین تایم هفتگی

در این قسمت به تحلیل یکی از ارزهای برتر بازار می پردازیم. همانطور که در چارت قیمت مشاهده می کنید قیمت بر روی حمایت 180 دلار قرار گرفته است که می تواند مورد حمایت قرار گیرد. در صورت حمایت قیمت، اولین مقاومت اصلی آن 320 دلار خواهد بود.

شاخص ترس و طمع

شاخص ترس و طمع

همانطور که در نمودار شاخص ترس و طمع مشاهده می کنید، بازار در ترس شدید یعنی عدد 6 قرار دارد که آخرین بار که در این عدد قرار داشته، سال 2019 بوده که قیمت بیت کوین 10 هزار دلار در نوسان بوده است. در اکثر مواقع که بازار در ترس شدید قرار دارد، قیمت در مرحله بعد صعود خواهد کرد. شعار همیشگی، در ترس ها خرید کنید و در طمع ها بفروشید.

نتیجه گیری تحلیل بازار ارزهای دیجیتال

با توجه به رفتار قیمت و شاخص کل ارزهای دیجیتال، می توان به سرنوشت بیت کوین و اتریوم چگونه است؟ رشد و حمایت بازار امید داشت چرا که نمودارهای موجود نشان از سنگر مهم بازار را دارند که می تواند مورد حمایت قرار گیرد. در حالی که شاخص ترس و طمع نیز بازار در ترس شدید قرار دارد که می تواند نوید بخش افزایش قیمت باشد.

5 1 0 0.0